כשלא כל הכסף יוצא לפנסיה: איך מנהלים השקעות בגיל השלישי?

השקעה בגיל השלישי דורשת היערכות אחרת: פחות סיכון, יותר זהירות ותכנון. איך מאזנים בין הרצון ליהנות מהחיים לבין הדאגה לילדים - וכיצד התנהלות נבונה וייעוץ מקצועי יכולים לסייע בשמירה על יציבות כלכלית לשנים רבות?

רועי קליין

מנהל פעילות פיננסים

עולם ההשקעות משתנה משמעותית ככל שאנחנו מתבגרים. אם בגיל צעיר ניתן להרשות לעצמנו לקחת יותר סיכונים, הרי שבגיל השלישי - כשהעתיד הכלכלי תלוי בעיקר במה שכבר נצבר - נדרש תכנון מוקדם, שקול והבנה מעמיקה של הסיכונים.

כלל המפתח בהשקעה נכונה בגיל השלישי, ובכלל, הוא שאין נוסחה אחת שמתאימה לכולם.

נכון לומר שככל שמתבגרים החשיפה לסיכון אמורה לרדת, אך כל אדם מגיע אל נקודת ההשקעה עם נתוני פתיחה שונים לחלוטין: מצב משפחתי, הכנסה, נכסים קיימים ותוכניות לעתיד – כל אלה משפיעים באופן ישיר על רמת הסיכון הנכונה.

וכשמדובר בהחלטות גורליות כל כך, מומלץ שלא לקבל החלטות לבד. חובה להתייעץ עם גורם מקצועי ומוסמך שמכיר את התחום - יועץ השקעות או מתכנן פרישה - ולהיזהר מאוד מפנייה למי שאינו מוסמך לייעץ.

כיצד נמדד טווח ההשקעה האמיתי?

נהוג לחשוב שטווח ההשקעה נמדד לפי הזמן שנותר עד שנזדקק לכסף, אך בפועל הוא תלוי גם ברמת הרגישות לתנודות בשוק.

נניח שמשקיע בן 25 מנהל תיק לטווח של 40 שנה, אך בתקופה של ירידות חדות בשווקים הוא נבהל ומוציא את הכסף בהפסד - למעשה הוא שינה לעצמו את טווח ההשקעה. אותו עיקרון נכון גם לגיל השלישי: כל החלטה צריכה להיעשות תוך התאמה אמיתית לאופי של המשקיע ולמצבו.

תוחלת החיים מתארכת, השיקולים משתנים

השקעות בגיל מבוגר שונות מהותית מאלו שאנו מתחייבים אליהן בשלבים מוקדמים יותר, כאשר למכלול השיקולים מצטרפים נתונים ייחודיים לתקופה הזו של החיים.

רבים מגיעים לגיל הפרישה עם נכסים משמעותיים שצברו במהלך חייהם, אך לא תמיד יודעים כיצד לנצל אותם בצורה נכונה. בעוד שבגיל צעיר יש אנרגיה אך בדרך כלל אין עדיין הרבה כסף, בגיל השלישי המצב הפוך - יש לא מעט כסף, ולכן חשיבות התכנון היא קריטית.

כחלק מהתכנון הפיננסי, יש להגדיר מראש את מטרות הכסף:

• האם היעד הוא השארת כספי ירושה?

• עזרה לילדים ברכישת דירה או במימון חתונות?

• או לחילופין - הקדשת הכסף להנאות אישיות כמו טיולים, תחביבים או שיפוץ הבית?

לצד אלה, גם המצב הבריאותי והיערכות לאירועים בלתי צפויים חייבים להילקח בחשבון. תוחלת החיים הארוכה של ימינו משנה את כללי המשחק, כשמועד הפרישה יכול להיות רק אמצע הדרך. אנשים חיים שנים ארוכות לאחר הפרישה - ולכן התכנון הכלכלי חייב להתחשב באופק ארוך הטווח הזה.

זהירות מטרנדים, מתזמונים ומניסיונות עוקץ

בשנים האחרונות ניכרת עלייה במודעות של הציבור בכלל ושל גמלאים בפרט לנושא ההשקעות. יחד עם זאת, קיימות מספר טעויות נפוצות שראוי לציין על מנת להימנע מהן:

❌ רדיפה אחרי טרנדים: טעות זו נכונה לכל גיל, אך בגיל השלישי היא עלולה להיות הרסנית. החלטה להשקיע בקריפטו או בהשקעות אלטרנטיביות מבלי להבין את המנגנון ומבלי להיות מודעים לסיכון ההפסד, משמעותה סיכון של כסף שלא ניתן להרשות לעצמנו להפסיד.

❌ ניסיון "לתזמן" את השוק: קנייה ומכירה לפי מצבי רוח או כותרות בתקשורת עשויה לעבוד לטווח הקצר, אך לאורך זמן, כמעט תמיד היא מובילה לתוצאות גרועות.

❌ התפתות לתשואות חריגות: חובה לבדוק כל הצעה ולוודא שמדובר בגוף מפוקח ומוכר, כדי לא ליפול קורבן להונאות או להשקעות מסוכנות מדי.

גם בתחום הפנסיה והפרישה עצמה נדרש תכנון זהיר. ניוד של קרן הפנסיה סמוך לגיל הפרישה מבלי להבין את המשמעות המלאה עלול להוביל לאובדן של קצבה או הטבה משמעותית. חשוב להבין שמדובר בהחלטות חד-פעמיות שאי אפשר לחזור מהן - ולכן קבלת ליווי מקצועי היא הכרחית.

טיפ הזהב: פיזור, פיזור, פיזור

העיקרון החשוב ביותר בניהול הון בגיל השלישי הוא לא לשים את כל הביצים בסל אחד. רצוי לפזר את הנכסים שנצברו בין אפיקים שונים - שוק ההון, נדל"ן, סקטורים ומטבעות שונים, וכן השקעות לא סחירות שמנותקות מהתנודות היומיות של הבורסה על מנת לצמצם סיכונים ולהבטיח יציבות לטווח הארוך.

בסופו של דבר, השקעות בגיל השלישי הן לא רק עניין של כסף, אלא של שקט נפשי. כשיש תכנון נכון, פיזור מדויק וליווי מקצועי, ניתן לפרוש בביטחון, לדעת שהכסף עובד עבורכם, ולהתרכז במה שבאמת חשוב - בחיים עצמם.

האם הכתבה עניינה אותך?

מדובר במידע כללי בלבד המובא על ידי מנורה מבטחים פנסיה וגמל בע"מ, והינו כפוף לתנאי הדין והתוכנית הפנסיונית, האמור אינו מהווה ייעוץ או שיווק פנסיוני, המלצה או חוות דעת ואין בו כדי להוות תחליף לייעוץ או שיווק פנסיוני כאמור הניתן על ידי בעל רישיון כדין, המחשב בצרכים ובנתונים המיוחדים של כל אדם.

*התמונה מעלה הופקה באמצעות בינה מלאכותית.

יכול לעניין אותך